- مدت زمان مطالعه: 6 دقیقه – تاریخ 14 خرداد (4 ژوئن)
گزارش NFP امروز آمریکا نقش کلیدی برای فضای بازار در ماه ژوئن خواهد داشت. انتشار آمار بدتر از پیش‌بینی به سرمایه گذاران اجازه می‌دهد مثل ماه گذشته (مه) به دنبال داستان‌های بهبودی باشند. اما اگر داده واقعی بهتر از پیش‌بینی‌ها اعلام شود توجه بازار معطوف جلسه 16 ژوئن (27 خرداد) بانک مرکزی آمریکا خواهد شد و دلار آمریکا در برابر کامودیتی‌ها رشد خواهد کرد.
دلار آمریکا: آماده برای NFP
امروز روز مهمی برای بازارها است چرا که تعداد مشاغل جدید غیر کشاورزی (NFP) آمریکا برای ماه مه منتشر می‌شود. یک ماه پیش، گزارش NFP ماه آوریل فضای بازار برای ماه مه را مشخص کرده بود. گزارش ماه پیش موجب ثبات در بازده اوراق خزانه داری آمریکا و رشد رئال برزیل (BRL) و رند آفریقای جنوبی (ZAR) به دلیل افزایش قیمت کامودیتی‌ها شد. همچنین رشد ارزهای کشورهای اروپای شرقی و مرکزی (CEE) (به دلیل کاهش لحن داویش بانک مرکزی لهستان و مجارستان) و رشد ارزهای شمال آسیا (به دلیل ورود سرمایه به بازار سهام چین و پیش‌بینی این که بانک خلق چین (PBOC) به دنبال یوان قوی‌تر است) را می‌توان به دلیل گزارش بد NFP ماه پیش محسوب کرد.
روز گذشته گزارش تغییرات اشتغال بخش خصوصی و غیر کشاورزی (ADP) بسیار بهتر از پیش‌بینی‌ها اعلام شد (عدد واقعی 978 هزار نفر و پیش‌بینی 645 هزار نفر). پیش‌بینی می‌شود گزارش NFP امروز بین 700 تا 800 هزار نفر اعلام شود. برخی تحلیلگران برای این آمار ریسک‌های نزولی (عدد واقعی بدتر از پیش‌بینی) را پیش‌بینی می‌کنند چرا که بسیاری از کارفرمایان همچنان برای پیدا کردن کارگر با مشکل مواجه هستند. چنین آمار بدی می‌تواند لحن داوویش (Dovish) اعضای FOMC و فدرال رزرو را تقویت کند و احتمالا موضع بانک در مورد این که بانک مرکزی باید صبور باشد و نباید در مورد برنامه کاهش خرید اوراق عجولانه تصمیم بگیرد، قوی‌تر می‌شود. این سناریو می‌تواند موجب افت دلار در مقابل دیگر ارزها شود.
با توجه به بهبود ملایم شرایط بازار، اگر شاهد گزارش NFP خوبی باشیم احتمالا واکنش شدیدتری را در بازار مشاهده خواهیم کرد. همچنین این زمزمه‌ها وجود دارد که بایدن ممکن است در مورد برنامه زیرساختی پیشرفتی کرده باشد و به همین دلیل از برنامه مالیاتی 28 درصدی شرکت‌ها عقب نشینی کرده تا جمهوری‌خواهان را راضی کند.
کاهش شیب منحنی بازده اوراق 5-30 ساله احتمالا موجب رشد دلار در برابر ارزهای کالامحور G10 (مخصوصا کرون نروژ (NOK) و دلار استرالیا)، رند آفریقای جنوبی و پزو مکزیک (MXN) در بازارهای نوظهور خواهد شد.
ریسک‌های صعودی برای دلار آمریکا بیشتر شده چرا که شاخص دلار (DXY) روند نزولی 2 ماه اخیر خود را شکسته و اگر گزارش NFP بهتر از پیش‌بینی‌ها اعلام شود، می‌تواند تا محدوده 91.05-91.1 رشد کند.
امروز آمار اشتغال کانادا نیز منتشر خواهد شد. پیش‌بینی می‌شود به دلیل افزایش محدودیت‌های مربوط به ویروس کرونا در ماه گذشته (مه) شاهد آمار منفی (25K-) برای کانادا باشیم. البته برخی پیش‌بینی می‌کنند احتمالا این آمار با سورپرایز مثبت همراه باشد و خبر بهتر از پیش‌بینی اعلام شود. در این صورت احتمالا قبل از جلسه هفته آینده بانک مرکزی کانادا شاهد قوی شدن دلار کانادا خواهیم بود هر چند که پیش‌بینی نمی‌شود تا جلسه ماه ژوئیه بانک مرکزی کانادا از کاهش برنامه خرید اوراق خبری باشد.
یورو: حمایت در کف قیمتی
بعد از اعلام اخبار گزارش تغییرات اشتغال بخش خصوصی و غیر کشاورزی ADP و شاخص مدیران خرید بخش خدمات آمریکا گزارش موسسه ISM شاهد قوی شدن دلار آمریکا و به موجب آن افت جفت ارز EURUSD بودیم. اگر داده NFP خوب اعلام شود، احتمالا این جفت ارز تا محدوده 1.2050 می‌تواند افت کند. با این حال پنج‌شنبه هفته آینده جلسه بانک مرکزی اروپا (ECB) می‌تواند جالب باشد.
روسیه نیز با اعلام فروش تمام دارایی دلاری خود در صدر اخبار قرار گرفت.
پوند انگلیس: فعلا همه چز خوب است
روز گذشته تجدید مثبت داده PMI ماه مه انگلیس نتوانست از افت جفت ارز GBPUSD جلوگیری کند. انتشار بهتر از پیش‌بینی گزارش NFP می‌تواند موجب افت جفت ارز GBPUSD تا محدوده 1.400- 14020 شود.
برخی اقتصاددانان شک دارند که تصمیم گیری در مورد این که آیا در 14 ژوئن (25 خرداد) اقتصاد انگلیس به طور کامل بازگشایی خواهد شد یا نه تاثیر چندانی بر چشم انداز پوند داشته باشد. به نظر این اقتصاددانان فعلا مومنتوم خوبی در اقتصاد انگلیس وجود دارد. این مومنتوم آنقدر قوی هست که چشم‌اندازهای مثبت بانک مرکزی انگلیس (BOE) را حمایت کند و پیش‌بینی‌ها از این که بانک مرکزی انگلیس قبل از بانک مرکزی آمریکا در نیمه دوم سال 2022 به سمت سیاست‌های انقباضی حرکت کند، را حفظ می‌کند.
منبع: ING
جهت پیگیری اخبار و تحلیل های فارکس و بازارهای جهانی به کانال تلگرامی UtoFX بپیوندید.
برای یادگیری معامله بر اساس تحلیل سنتیمنت و اخبار به مطالب زیر مراجعه کنید:
- کلید معامله بر اساس سنتیمنت تازه
- معامله بر اساس سنتیمنت در فارکس: چند مثال
- آموزش استراتژیهای معامله بر اساس اخبار در فارکس
- استراتژی برنده –معامله بر اساس اخبار
